财秘关注
1、2021年政府工作报告：2021年发展主要预期目标是国内生产总值增长6%以上；赤字率拟按3.2%左右安排、比去年有所下调，不再发行抗疫特别国债。加快农业转移人口市民化，常住人口城镇化率提高到65%，新开工改造城镇老旧小区5.3万个；解决好大城市住房突出问题，规范发展长租房市场。优化和落实减税政策，将小规模纳税人增值税起征点从月销售额10万元提高到15万元；对小微企业和个体工商户年应纳税所得额不到100万元的部分，在现行优惠政策基础上，再减半征收所得税。延长小微企业融资担保降费奖补政策，大型商业银行普惠小微企业贷款增长30%以上。实施积极应对人口老龄化国家战略，以“一老一小”为重点完善人口服务体系，推动实现适度生育水平，逐步延迟法定退休年龄。健全多层次社会保障体系，基本养老保险参保率提高到95%。制定2030年前碳排放达峰行动方案。优化产业结构和能源结构。

2、财政部部长刘昆：财政政策保持基本稳定，不急转弯；要抓实化解地方政府隐性债务风险工作，坚决遏制隐性债务增量。2021年全国财政预算赤字规模为3.57万亿元，同比减少1900亿元；赤字率拟按3.2%安排，较上年预算赤字率3.6%稍低。中央对地方的转移支付比去年略有增加，规模超过8.3万亿元；中央本级财政支出连续两年负增长，节省资金用于增加对地方的转移支付。

3、发改委主任何立峰：“十四五”规划纲要重点突出了一些项目，主要是把国之大事和关键的小事相结合。一个是能够引领未来发展的关键性的一些重大攻关项目，包括量子信息、星际探测；以及将长期稳定和保障我们安全的能源安全、粮食安全和产业链供应链安全的一些被“卡脖子”的重大攻关项目。我们将充分发挥新型举国体制，按照“揭榜挂帅”的要求予以推进。

一、宏观经济

1、国务院研究室孙国君：2020年没有提出具体的经济增长量化目标，最大原因是不确定性增大。2021年提出GDP增长6%以上的目标，综合考虑以下因素。考虑经济恢复情况，从2020年第二季度开始，经济都在逐步恢复，第三、四季度在不断转好；考虑基数的因素，2021年第一季度，经济增速受基数影响上升较多；考虑保持经济持续健康发展、统筹明后年发展的需要，预期目标不能忽高忽低。

2、财政部部长刘昆：积极的财政政策要提质增效更可持续。将持续完善政府债务管理，保持政府部门宏观杠杆率基本稳定，保持对经济恢复的必要支持力度，又为之后应对风险挑战预留政策空间。坚决落实化解财政风险隐患，持之以恒抓实化解地方政府隐性债务风险，坚决防范基层三保支出风险，确保财政经济稳健运行可持续。

3、美国国会预算办公室：发布“长期预算展望”。2021财年底，公众持有的联邦政府债务将达到GDP的102%，在2051财年将增至GDP的202%。长期大幅攀升的债务将增加未来借贷成本以及发生财政危机的风险。对于总统拜登提议的1.9万亿美元经济刺激计划，国会众议院日前已表决通过，参议院两党正在就该方案进行讨论。如果该计划得以实施，美国2021财年财政赤字将进一步增加。

4、东方卫视：从现阶段开始到清明小长假结束，长三角预计发送旅客4400万人次，客流将恢复至疫情前同期的近八成。铁路部门将增开列车，或者调整运行图的方式，来满足大家的出行需求。业内称，预测2021年春游的出行还是以长三角的中短途和周末游为主。

5、央行：周五，央行公开市场开展100亿元7天期逆回购操作，当日有200亿元逆回购到期，实现净回笼100亿元。

6、隔夜Shibor报1.5650%，下降36.10个基点。7天Shibor报1.9990%，下降16.20个基点。3个月Shibor报2.7660%，下降1.50个基点。

二、地产聚焦

1、扬子晚报：杭州“3.3”楼市新政后，首套法拍房以455万元起价开拍，以521万元成交，低于评估价129万元；折合单价约6.64万元/平方米，该区域二手房成交均价约7.1万元/平方米。杭州此前发布《关于进一步规范房地产市场秩序的通知》，进一步加强住房限购，规定参与限购范围内住房司法拍卖的竞买人须符合住房限购政策。

2、克而瑞：2月，29个重点城市整体成交1660万平方米，环比下降40%，同比增长223%，较2019年同期增长30%。一线城市成交面积为218万平方米，环比下降53%，但较2019年同期则增长103%。主要是多数售楼处在春节期间均保持“不打烊”状态，刺激了一波购房需求得到集中释放。二三线城市成交面积1442万平方米，环比下降37%，较2019年同期则增长34%。主要是“就地过年”带动了一批刚需自住需求集中释放，使得2月成交显著好于2020年和2019年同期。

三、股市盘点

1、周五，上证指数报3501.99点，下跌0.04%，成交额4088.50亿。深证成指报14412.31点，下跌0.03%，成交额4675.95亿。创业板指报2871.97点，上涨0.7%，成交额1663.28亿。两市合计成交8764.45亿。盘面上，汽车整车、券商、可降解塑料等板块涨幅居前，钢铁、钛白粉、稀土等板块跌幅居前。

2、周五，恒生指数跌0.47%，报29098.29点。国企指数跌0.29%，报11292.22点。北上资金当日净流入5.27亿。

3、深圳市证券业协会：将重点关注“IPO撤回率高企”的话题，包括向券商投行了解情况，撤回原因等。投行人士表示，现场检查大规模撤材料有多方面原因，比如赶着申报，项目执业质量存在瑕疵；也有券商提到监管近年来对中介机构的处罚压力较大。目前，监管对IPO项目的问询已经全面从严，最直接的表现为问询次数增加。

4、财经早餐：国开2009早盘出现大幅波动，由105元/张最高上涨至320元/张，最高涨幅达224.54%；午间收报305元/张，涨幅209.32%。国开2005午盘交易也多次出现异常波动，两度被上交所暂停交易；最后一次暂停交易前，国开2005涨10.2%，报109.89元，成交量47手，成交额4.89万元。深交所公告，国开2009等大幅上涨主要为个别投资者异常交易行为导致，已停牌至收市。

5、央行：就《证券公司短期融资券管理办法（修订征求意见稿）》公开征求意见。意见提出，证券公司短期融资券和其他短期负债工具余额之和不超过净资本的60%，最长期限不超过1年；发行短期融资券的证券公司除各项风险指标符合监管规定外，流动性覆盖率应持续高于行业平均水平，能以合理的成本及时满足流动性需求。

6、仁东控股（8天7板）：收关注函，要求说明三次《异动公告》内容是否真实、准确、完整，是否依规函询控股股东（或实际控制人），是否收到相关回复并披露；是否存在应披露未披露重大事项，近期公共传媒是否报道对股票交易价格产生较大影响的未公开重大信息。

7、中材节能（6连板）：连续六个交易日涨幅累计77.45%；动态市盈率为91.61倍，行业平均市盈率为27.75倍。基本面未发生改变，股价存在炒作的风险，提醒广大投资者注意交易风险。

8、亚翔集成（2连板）：隶属于建筑安装业，主要从事无尘、无菌净化系统等业务。主营业务不包括芯片半导体相关业务，且未发生重大变化。

9、宝馨科技：收关注函，要求说明火电灵活性调峰项目对碳达峰有促进作用的依据，是否存在“蹭热点”炒作股价的情形；说明控股股东、实际控制人、董监高及其一致行动人在本函发出之日前三个月股票交易情况及未来三个月增减持计划，是否存在内幕交易、操纵市场的情形。

10、海尔智家：拟以20亿元-40亿元回购股份，回购价格不超过46元/股。本次回购股份计划将用于股权激励/员工持股计划。

11、海大集团：回购价格上限由70元/股上调到90元/股；回购金额由3-6亿元调整为4-8亿元。鉴于近期资本市场变化，结合未来发展和员工激励需求调整回购方案。

12、隆基股份：“隆20转债”已连续十五个交易日收盘价不低于当期转股价格的130%（即68.37元/股），已触发提前赎回条款，决定提前赎回。将尽快披露《关于实施“隆20转债”赎回的公告》，明确有关赎回程序、时间、价格等具体事宜。

13、西藏旅游：拟以发行股份和支付现金的方式购买北海新绎游船有限公司100%股权，本次交易不会导致实际控制人发生变更，预计构成重组上市。股票自3月8日开市起停牌，停牌时间不超过10个交易日。

14、华东电脑：正在筹划重大资产重组相关事宜。拟通过发行股份及支付现金的方式购买电科数字、电科投资等合计持有的雅迅网络的部分股权或全部股权，同时募集配套资金。雅迅网络的主营业务为车联网终端、系统平台及相关服务的研发、生产和销售，预计交易完成后将取得雅迅网络控制权。股票自3月8日开市起停牌。

15、*ST工新：于3月5日收上交所《关于哈尔滨工大高新技术产业开发股份有限公司股票终止上市的决定》，终止股票上市。股票将于3月15日进入退市整理期交易。

16、证监会：核发2家企业IPO批文，未披露筹资金额。核准的企业为，上海盛剑环境系统科技股份有限公司，龙岩高岭土股份有限公司。

17、两市融资余额：截至3月4日，上交所融资余额报8090.64亿元，较前一交易日减少30.36亿元；深交所融资余额报7235.87亿元，较前一交易日减少4.54亿元；两市合计15326.51亿元，较前一交易日减少34.90亿元。

四、行业观察

1、农业农村部部长唐仁健：正会同有关部门研究制定打种业翻身仗的行动计划，希望通过10年左右的努力尽可能获得成功。要解决关键核心技术的攻关，尽可能突破原创技术，掌握核心种源，并培育一批商业化的“育繁推一体化”的种子企业。

2、交通部党组书记杨传堂：2021年将推进多件民生实事。开展ETC服务专项提升行动，拓展ETC在停车场、加油站应用；实施绿色出行“续航工程”，推动在重点区域高速公路服务区、客运枢纽等场站建设充电桩等；推进农村客货邮融合发展；便利老年人打车出行等。

3、深圳市生态环境局：拟推五大举措力争尽早实现碳排放达峰。严格控制煤炭消费，提高清洁能源发电装机容量，发展可再生能源；推进工业节能提效和制造业优化升级，加强高耗能行业能耗管控，建设绿色数据中心；推进多层次城市轨道网络融合发展，全面推广新能源汽车，规划建设充电、加氢等配套设施；提高新建建筑的星级标准，扩大装配式建筑应用规模，加快推进既有公共建筑及居民建筑改造；健全碳排放权交易机制，大力推进近零碳排放示范工程建设，推动气候投融资机制改革取得实质性成效。

4、发改委主任何立峰：当前扩大开放的重点是推动海南自由贸易港的建设，力争到2025年有一些新的重大进展。要及时总结、梳理、汇总、推广以上海自贸区为代表的国家对外开放平台的经验和做法，力求全国在对外开放上能够跃上更高的水平。

5、滴滴：被交通部约谈，要求要正视存在问题，立即开展整改，保障司乘人员合法权益。要切实提高政治站位，全面落实企业主体责任，对可能侵害驾驶员和消费者合法权益的经营行为坚决整改，确保行业安全稳定。要科学调整经营策略，依法依规规范自主定价行为，保护驾驶员和消费者的合法权益，严防“店大欺客”。要坚决履行社会责任，关心关爱驾驶员群体，完善利益分配制度，合理调整抽成比例，保障驾驶员合理收入和身体健康。

五、产业数据

1、上证报：2021年以来，光伏行业是百亿级投资或签约项目的“主战场”，目前已达5单；总金额超百亿元的投资或签约项目频现。最新案例是上机数控和晶澳科技，分别于3月2日、3月3日签署投资总额各为180亿元、102亿元的大单。除光伏领域外，显示屏面板、物流等领域也有不少大手笔的投资项目。

2、外交部：2020年3月1日-2021年2月28日，中国向美国出口口罩约438.5亿只，呼吸机17585台，外科手套约11.9亿双，防护服约9.5亿套，护目镜约5403万副。中方愿继续同包括美方在内的世界各国共同努力，支持世卫组织进一步发挥作用，推动国际抗疫合作深入发展，早日战胜疫情。

3、上海铁路局：2021年，长三角铁路建设投资规模预计超750亿元，计划开通新线里程833公里，开工项目11个、投产重点项目6个。预计“十四五”期间，长三角铁路建设项目投资总规模超过1万亿元，新增营业里程4000公里，其中新增高铁3500公里；管内营业里程将达到1.7万公里，其中高铁达到9500公里。

4、上汽集团董事长陈虹：未来几年，中国企业产业正进入新旧发展动能转换的“升级转型期”。预计2021年国内车市可能会结束“三连降”局面，全年整车销量在2550–2670万辆左右，同比增长0–5%。当前，全球车企都面临“缺芯”，可能导致第一季度全球减产100万辆。建议政府能够发挥新型举国体制优势，抓好顶层设计、标准布局、政策出台等工作，加快构建安全可控的车用芯片供应体系。

5、联合国粮农组织：2月，粮农组织食品价格指数为116点，环比上升2.4%，同比上升26.5%，全球食品价格已连续9个月上涨。其中，食糖价格环比上升6.4%，植物油价格指数环比上升6.2%，达到2012年4月以来的最高水平；乳制品、谷物及肉类价格指数分别环比上升1.7%、1.2%和0.6%。

六、公司要闻

1、海底捞：回应用味伴侣替换牛肉粒。味伴侣是植物蛋白产品，成本比牛肉粒要高。为配合植物蛋白产品的推广，除在小料台增加味伴侣之外，将在上海部分门店试点将牛肉粒调整为按需点单，并低价供应。以引导消费者积极尝试植物蛋白产品，同时能够继续满足喜爱牛肉粒的顾客需求。

2、温氏股份：2月，销售肉猪49.87万头（含毛猪和鲜品），收入16.79亿元，环比分别降低50.33%、58.75%，同比分别下降6.12%、31.19%；毛猪销售均价28.44元/公斤，环比下降16.82%，同比下降25.16%。销售肉鸡6010.27万只，收入17.96亿元，环比分别降低29.37%、26.21%；毛鸡销售均价14.81元/公斤，环比增长5.79%。

3、海螺水泥：2020年，实现总营收1762.43亿元，同比增长12.23%；归母净利润351.3亿元，同比增长4.58%。水泥和熟料净销量同比实现稳定增长，综合成本及销售费用、管理费用、财务费用同比均有所下降，经营业绩同比保持增长。

4、药明康德：2020年，实现总营收165.35亿元，同比增长28.46%；净利润29.6亿元，同比增长59.62%。报告期内，逐步从新冠疫情中恢复正常运营，自2020年第二季度起实现强劲增长；下半年随着海外客户订单的较快增长，以及产能利用和经营效率的不断提升，整体下半年营业收入实现强劲增长，同比涨幅超过30%。

5、青岛啤酒：2020年，实现净利润为22亿元，同比增长18.86%；营业收入277.6亿元，累计实现产品销量782.3万千升。

七、资本动态

1、郑商所：自3月10日结算时起，玻璃期货合约交易保证金标准调整为7%，涨跌停板幅度调整为6%，其中玻璃期货2105合约交易保证金标准调整为8%。

2、2年期国债期货主力合约TS2106上行0.09%，至100.085；5年期国债期货主力合约TF2106上行0.20%，至99.355；10年期国债期货主力合约T2106上行0.34%，至97.045。10年期国债利率跌1.98BP，至3.25%；10年期国开债利率跌3.50BP，至3.67%。

3、截至3月5日下午收盘，国内商品期货能源板块收盘大涨，原油、燃油涨超6%，低硫燃料油涨超5%，沥青、硅铁涨超4%，淀粉、玉米、PTA涨超2%。有色跌幅居前，沪镍跌超8%，焦炭跌超5%，沪银跌超4%，螺纹、铁矿跌逾3%，郑煤、沪铜跌超2%，沪铜、沪锡、沪铝、沪铅均跌超1%。

4、上海国际能源交易中心：3月5日，原油期货主力合约2105，以428.4元/桶收盘，上涨25.9元，涨幅为6.43%。主力合约成交84399手，持仓量增加2641手至36731手。全部合约成交334439手，持仓量增加4160手至89879手。

5、在岸人民币兑美元16:30收盘，报6.4768，跌0.1206%，人民币中间价报6.4904，跌0.2255%。NDF：3个月报6.5358，6个月报6.5790，1年报6.6620，2年报6.8349。

6、新三板：3月5日，合计挂牌7929家公司，当日减少9家，成交金额5.12亿。三板成指报1020.67，跌0.20%，成交额2.50亿。

7、上股交：挂牌企业总数10511家，其中N板376家，E板465家，Q板9670家。

八、国际资讯

1、美联储：坚决致力于实现其目标，但离实现还很远。最近债券市场的波动引起其注意，担心市场状况陷入混乱无序，或金融状况持续收紧，威胁到美联储目标的实现。预计随着经济复苏，通胀将上升，根深蒂固的低通胀不太可能很快消失，不太可能在2021年达到最大就业目标。目前的政策立场是适当的，如果情况发生实质性变化，美联储将使用工具，条件实现之前美联储不会加息。

2、波罗的海干散货指数：涨2.81%，报1829点。

3、美股三大指数全线收涨，道指收涨572.16点，涨幅1.85%，报31496.30点；标普500指数上涨73.47点，涨幅1.95%，报3841.81点；纳指上涨196.68点，涨幅1.55%，报12920.15点。

4、欧股三大股指全线下跌，英国富时100指数跌20.36点，跌幅0.31%，报6630.52点；德国DAX指数下跌135.65点，跌幅0.97%，报13920.69点；法国CAC 40指数跌48点，跌幅0.82%，报5782.65点。

5、日经225指数跌0.23%，报28864.32点。韩国KOSPI指数跌0.57%，报3026.26点。

6、4月黄金期价5日比前一交易日下跌2.2美元，收于每盎司1698.5美元，跌幅为0.13%。

     7、WTI 4月原油期货收涨2.26美元，涨幅3.54%，报66.09美元/桶。布伦特5月原油期货收涨2.62美元，涨幅3.92%，报69.36美元/桶。